毛志榮：大中華跨境指數－融合中國與全球金融市場
中華證券交易服務有限公司（中華交易服務）董事兼總裁毛志榮表示，隨著中國與全球金融市場互相融合提速、中國資本流動的雙向開放、內地市場深化改革以及人民幣國際化的推進，中國資產配置的調整將形成巨大流量性及對跨境產品的迫切需求。國際投資者需要的是能更完整地反映中國經濟成長的跨境產品，產品應能涵蓋在內地與海外主要市場上市的中資股票，包括A股、H股、 紅籌、民企等。連接滬深港跨境市場的產品，如中華120，可以為投資者提供一個覆蓋更全面、更具彈性及更有效管理風險的選擇。再加上香港現有的領先互聯互通和產品聚集平台，香港是內地客戶走向世界、以及國際投資者進入中國的交匯站。
專家對談由台灣證券交易所副總經理黃乃寬主持、邀請到元大投信副總經理張美媛、富邦投信總經理林弘立、復華投信協理許家榮、國泰投信總經理張雍川共同針對“新金融之指數化與被動式投資策略發展”主題進行討論。
元大投信總經理張美媛解釋，Smartbeta是指數優化的一種概念，目前是以市值加權的方式來計算，與投資理論的多因子模型發展相似。張美媛也提到，在金融科技下，在生活中在各種場合皆能體驗到Fintech，交易流程創新也能讓支付變得更為便利。
富邦投信總經理林弘立將資產管理應與投資管理作區分，資產管理屬於長期目標的投資，而投資管理為短期、特定目的的投資。林弘立建議，投信公司要往長期性的產品方向去努力，除了要滿足現有客戶的投資需求，也要試圖去滿足客戶資產管理的需求。
國泰投信總經理張雍川認為，股票市場特性沒有規則可言，過去絕不代表未來。機器人理財顧問雖能透過精算協助客戶交叉分析自己的投資風險，最後仍是由理財顧問親自篩選、把關，給客戶完整的投資方案。張雍川說，Fintech要成功運用，就必須掌握大數據資料庫原則。復華投信副理許家榮表示，台灣的退休金理財還有很長一段路要走。相對於其他國家，台灣理財商品較少，市場還未充分開發，業者還是擁有很大的機會。
台灣指數化商品這幾年發展很快，但主要還是集中在交易型商品，還有許多商品未被開發，從基金公司角度來看指數化商品，台灣還有很多未被開發以及很多的投資機會。
最後，台灣競爭力論壇執行長謝明輝在閉幕致詞中表示，此會議是“2016擘劃新金融系列論壇”10場的第3場，後續還有7個場次。6月份場次的主題是要談論“金融科技新藍海”。邀請的專家學者有財團法人資訊工業策金會副執行長何寶中、勤業眾信聯合會計師事務所企業風險管理服務營運長萬幼筠、台灣大學資訊工程學系副教授廖世偉等，將分別以“物聯網未來趨勢發展與商機”、“金融業面對金融科技新型態競爭的因應策略”、“數位金融與區塊鏈”等主題進行講演。 |
