以商業養老保險為例，有業內人士分析稱，個稅遞延型養老保險投保熱情不高的主要原因在於稅收優惠力度不够、起征點提高導致稅優政策覆蓋人群減少，且由於稅收優惠額度設置較低，申報程序繁瑣、產品單一，一直未能有較大發展。在此情景下，2021年6月，專屬商業養老保險由6家保險公司在浙江省和重慶市開展試點。據銀保監會最新發布的數據，截至2021年10月底，專屬商業養老保險累計保費收入約兩億元，承保人數超過1.7萬人。
以賬戶制為基礎發展第三支柱
一直以來，做大做強第三支柱，既是我國養老體系的發展要求，也是實現金融供給側結構性改革的重要推手。近兩年，多項支持性政策陸續出台，從養老金體系的頂層設計、養老金產品類型及創新、養老金經營主體建設等多方面規範第三支柱發展，為完善我國個人養老金保障體系提供政策支持。
2020年10月，銀保監會提出養老金融改革“兩條腿”走路的總方針，既要“抓現有業務規範，統一養老金融產品標准”，又要“開展業務創新，大力發展真正具備養老功能的專業養老產品，包括養老儲蓄存款、養老理財和基金、專屬養老保險、商業養老金等”。2021年12月底，銀保監會發布《關於規範和促進養老保險機構發展的通知》，鼓勵養老保險公司發展安全性高、保障性強、滿足長期或終身領取需求的商業養老年金保險以及其他具有一定長期積累養老金功能的商業保險，推動養老保險公司和養老金管理公司走專業化發展道路，更好地服務第三支柱養老保險建設。
面對第三支柱如何發展的課題，中再資管投資與創新研究中心總經理王國言在發言中表示，目前，發展第三支柱已有基本思路，總體考慮是建立以賬戶制為基礎，個人自願參加，國家財政從稅收上給予支持，資金形成市場化投資運營的個人養老金制度。個人養老金投資範圍主要包括銀行理財、儲蓄存款、商業養老保險、公募基金。一方面，政府將提高企業年金覆蓋率，推動職業年金市場化投資運營平穩規範；另一方面，有關部門也應重視規範發展第三支柱養老保險，推動出台個人養老金制度，研究制定配套政策。 |
